大浪淘沙，留下的總會(huì)是金子。但政府“保大棄小”的方針仍難擋光伏新貴介入。洗牌正如火如荼地展開(kāi)。

    “讓好的企業(yè)活得更好，讓該死的企業(yè)通過(guò)這次調(diào)整一定讓他死掉”。河北省金融工作辦公室副主任甘中達(dá)近期在英利集團(tuán)調(diào)研時(shí)說(shuō)。

    優(yōu)勝劣汰、物競(jìng)天擇，本應(yīng)該同樣適用于光伏企業(yè)。但事實(shí)上，因?yàn)槌袚?dān)著地方政府的就業(yè)和稅收任務(wù)，通常出現(xiàn)在金融領(lǐng)域的“大而不能倒”，卻在光伏行業(yè)現(xiàn)身。

    國(guó)家能源局新能源和可再生能源司副司長(zhǎng)史立山這樣說(shuō)道：“盡管光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展是光明的，但并不是任何企業(yè)前景都是光明的”。

    遺憾的是，決定這些光伏企業(yè)前景是否光明的，不是企業(yè)的經(jīng)營(yíng)、戰(zhàn)略是否正確，而是它們是否足夠大。但政府卻并不能阻擋市場(chǎng)自發(fā)形成更新?lián)Q代。

    10月25日，一場(chǎng)匯聚了四部委（商務(wù)部、國(guó)家能源局、財(cái)政部、工信部）、36家銀行機(jī)構(gòu)代表的高規(guī)格大會(huì)，剛剛在河北保定落幕。會(huì)上，各部委人士一致同意“保大棄小”。

    自歐盟反傾銷(xiāo)立案、美國(guó)雙反終裁結(jié)果揭曉以來(lái)，一系列光伏行業(yè)利好政策密集出臺(tái)。但這對(duì)于光伏企業(yè)來(lái)說(shuō)，更多的是信心上的提振，而非實(shí)質(zhì)上的救助。

    大浪淘沙，留下的總會(huì)是金子。但政府“保大棄小”的方針，仍難擋光伏行業(yè)新貴介入。一場(chǎng)洗牌正在如火如荼地展開(kāi)。

    光伏行業(yè)迎來(lái)政策之春

    平均負(fù)債率超70%、產(chǎn)能過(guò)剩、高度依賴海外市場(chǎng)、美國(guó)雙反終裁、歐洲反傾銷(xiāo)立案……在經(jīng)濟(jì)形勢(shì)嚴(yán)峻的情況下，沒(méi)有比光伏行業(yè)更賺足世人的目光了。眼看火燒眉毛，國(guó)家給與了光伏行業(yè)足夠的重視。

    9月底，國(guó)家能源局下發(fā)《關(guān)于申報(bào)分布式光伏發(fā)電規(guī)模化應(yīng)用示范區(qū)的通知》并就度電補(bǔ)貼額度、補(bǔ)貼方式、示范區(qū)建設(shè)具體時(shí)間表等進(jìn)行細(xì)化。

    此外，國(guó)家太陽(yáng)能發(fā)電“十二五”規(guī)劃裝機(jī)量確定為21吉瓦。同時(shí)，由財(cái)政部補(bǔ)貼的2012年“金太陽(yáng)”工程總量由1.7吉瓦升調(diào)為3吉瓦。

    光伏企業(yè)缺錢(qián)。為了在融資上給與企業(yè)較大支持，國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行此前明確將確保“六大六小”光伏企業(yè)授信額度。

    其中，“六大”包括：賽維LDK、中能、尚德電力、英利、天合光能和晶澳。“六小”包括：阿特斯、晶科、陽(yáng)光電源、中電光伏、新奧和昱輝陽(yáng)光。

    盡管在國(guó)開(kāi)行開(kāi)來(lái)，這“六小”相對(duì)“六大”是小的。但對(duì)于年產(chǎn)能不足1吉瓦的小企業(yè)而言，類似阿特斯這樣年出貨量達(dá)1.322吉瓦的“六小”，仍然算是“龐然大物”。

    值得一提的是，國(guó)家電網(wǎng)也在10月26日首次“松口”，提出未來(lái)將對(duì)符合條件的分布式光伏項(xiàng)目提供系統(tǒng)方案制定、并網(wǎng)檢測(cè)、調(diào)試等全過(guò)程服務(wù)，不收取費(fèi)用，富余電力全額收購(gòu)。這標(biāo)志著國(guó)家電網(wǎng)在支持光伏發(fā)電并網(wǎng)方面承諾開(kāi)始給予企業(yè)實(shí)質(zhì)性的支持。

    截至9月，國(guó)家電網(wǎng)經(jīng)營(yíng)區(qū)域內(nèi)并網(wǎng)光伏發(fā)電裝機(jī)同比增長(zhǎng)415%，收購(gòu)光伏發(fā)電電力同比增長(zhǎng)537%。在政策形勢(shì)一片大好的背后，光伏企業(yè)的困難尚未得到根本性解決。一方面，有消息稱光伏行業(yè)上市公司三季報(bào)成績(jī)單再續(xù)頹勢(shì)，多數(shù)公司凈利潤(rùn)下降幅度均在50%以上。而對(duì)于那些曾盲目進(jìn)入光伏行業(yè)，試圖在暴利中攫取一杯羹的小企業(yè)來(lái)講，日子會(huì)更加難過(guò)。GTM Research最新研究報(bào)告顯示，未來(lái)三年將有180家光伏企業(yè)走上倒閉或被收購(gòu)的道路。

    政策面提振信心多于實(shí)質(zhì)性救助

    除了賽維LDK率先出售19.9%股權(quán)給恒瑞新能源，獲得江西省新余市政府救助之外，大多數(shù)的光伏企業(yè)還處于爭(zhēng)取救助的階段。

    光伏行業(yè)政策的密集出臺(tái)，究竟對(duì)企業(yè)產(chǎn)生了怎樣的影響呢？阿特斯的媒體專員沈楊子對(duì)騰訊財(cái)經(jīng)表示，這些政策的制定，對(duì)企業(yè)開(kāi)拓國(guó)內(nèi)市場(chǎng)、釋放庫(kù)存都有一定的幫助。

    但她隨即也坦承，即使利好政策頻出，行業(yè)現(xiàn)狀在短期內(nèi)也無(wú)法迅速得到改善，而企業(yè)對(duì)新市場(chǎng)的開(kāi)發(fā)往往需要一個(gè)過(guò)渡期，包括市場(chǎng)本身機(jī)制、政策、法規(guī)的完善，和企業(yè)產(chǎn)品、服務(wù)、商務(wù)模式的不斷調(diào)整適應(yīng)等。

    而英利集團(tuán)內(nèi)部人士也稱，政策面上的利好，更多的是提振信心。英利集團(tuán)董事長(zhǎng)苗連生曾對(duì)記者表示，企業(yè)只有通過(guò)持續(xù)地技術(shù)創(chuàng)新，才能不斷提高電池轉(zhuǎn)換效率，不斷降低光伏發(fā)電成本，共同推動(dòng)太陽(yáng)能光伏發(fā)電平價(jià)化時(shí)代。

    目前在實(shí)質(zhì)性救助上有所動(dòng)作的，只有政策性銀行國(guó)開(kāi)行。根據(jù)兩年前簽署的授信協(xié)議，2010年至2015年，國(guó)開(kāi)行會(huì)向尚德提供500億元人民幣或等額外幣貸款。而阿特斯也在8月與國(guó)開(kāi)行簽下了9300萬(wàn)加元(約合9380萬(wàn)美元)的貸款協(xié)議。

    盡管沒(méi)有了施正榮的個(gè)人資產(chǎn)抵押，但包括國(guó)開(kāi)行在內(nèi)的多家銀行，還是集體進(jìn)駐尚德，與已經(jīng)在尚德就地辦公的無(wú)錫市市長(zhǎng)朱克江及企業(yè)管理層一起，研究救助方案。方案最終拍板，要等到11月中旬以后。

    “保大棄小”難擋光伏行業(yè)“大換血”

    光伏行業(yè)，目前面臨的形勢(shì)，已經(jīng)不是政府救與不救的問(wèn)題，而是如何去救。大型光伏企業(yè)，多為當(dāng)?shù)匚�納就業(yè)及納稅的大戶。這些企業(yè)的命運(yùn)，甚至關(guān)乎一地的經(jīng)濟(jì)命脈及社會(huì)穩(wěn)定。

    財(cái)政部經(jīng)濟(jì)建設(shè)司處長(zhǎng)李成此前也明確表態(tài)：“在光伏這一關(guān)鍵產(chǎn)業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵階段，財(cái)政部將會(huì)同各有關(guān)部門(mén)出臺(tái)措施，幫助優(yōu)秀企業(yè)渡過(guò)難關(guān)，促進(jìn)光伏發(fā)展。”

    這勢(shì)必造成光伏行業(yè)的洗牌。可以預(yù)見(jiàn)的是，未來(lái)會(huì)有更多的小企業(yè)倒閉，而大型企業(yè)也會(huì)置之死地而后生。但這并不影響光伏行業(yè)進(jìn)行一場(chǎng)大換血。而賽維LDK救市背后，卻牽扯出了張征宇、孫良欣和李河君等光伏隱形巨頭。

    據(jù)報(bào)道，持有賽維LDK16.59%股權(quán)的恒瑞新能源，有60%的股權(quán)掌握在張征宇所在的恒基偉業(yè)手中。

    上述報(bào)道還稱，2009年開(kāi)始，張征宇和他的恒基偉業(yè)便開(kāi)始了在光伏領(lǐng)域的跑馬圈地。而張與后兩位的往來(lái)密切。李河君早在1991年就創(chuàng)辦公司，進(jìn)入清潔能源。而孫良欣在成立公司前，曾任國(guó)家信息產(chǎn)業(yè)部科技司處長(zhǎng)和中國(guó)洗凈工程技術(shù)合作協(xié)會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)。

    就連著名蘋(píng)果代工工廠富士康的老板郭臺(tái)銘，也開(kāi)始介入光伏行業(yè)。有媒體報(bào)道稱，9月16號(hào)，郭臺(tái)銘完成山西大同新能源項(xiàng)目的揭牌；9月17號(hào)，郭臺(tái)銘又現(xiàn)身江蘇鹽城阜寧縣，出席富士康在當(dāng)?shù)氐墓夥�基地�?xiàng)目簽約儀式。

    根據(jù)規(guī)劃，這兩個(gè)項(xiàng)目的總投資高達(dá)1000億人民幣(其中山西項(xiàng)目投入900億，江蘇項(xiàng)目投入100億)，最終兩大基地的規(guī)模為：多晶硅產(chǎn)能10萬(wàn)噸、太陽(yáng)能電池及組件達(dá)到10GW。但江蘇江蘇阜寧縣招商局確認(rèn)，位于當(dāng)?shù)氐捻?xiàng)目尚未投產(chǎn)。

    如果說(shuō)90年代初，光伏行業(yè)的零起步，是導(dǎo)致諸如苗連生等有志人士選擇進(jìn)入這一行業(yè)，那么20年后的今天，面對(duì)一場(chǎng)生死劫，則是行業(yè)“大換血”的絕佳時(shí)期。

    盡管?chē)?guó)家相關(guān)部委人士已經(jīng)在公開(kāi)場(chǎng)合透露，對(duì)光伏企業(yè)要“保大棄小”，但賽維LDK及富士康的實(shí)例告訴我們，不排除行業(yè)內(nèi)的隱形巨頭會(huì)抓住機(jī)會(huì)進(jìn)行抄底。

    這些趁虛而入者，卻有著一些共性：他們與政府往來(lái)密切，卻不過(guò)于依賴，而是保留了相對(duì)的私人空間，讓企業(yè)擁有更多自主性；他們中不少同時(shí)跨幾個(gè)行業(yè)，而不是一根筋堅(jiān)持到底，這就在不知不覺(jué)中分擔(dān)了風(fēng)險(xiǎn)。

    公開(kāi)資料顯示，孫良欣下海時(shí)間較晚，在光伏行業(yè)日漸衰落的2009年進(jìn)入。他所在的中聯(lián)科偉達(dá)合并了傳統(tǒng)清洗、電鍍和水處理業(yè)務(wù)，打開(kāi)了國(guó)內(nèi)中高端半導(dǎo)體設(shè)備出口發(fā)達(dá)國(guó)家的局面。

    而李河君的漢能控股集團(tuán)，90年代起就主營(yíng)清潔能源業(yè)務(wù)，卻并不單一，業(yè)已橫跨水電、風(fēng)電和光伏發(fā)電多個(gè)領(lǐng)域。

    正如浙江省太陽(yáng)能協(xié)會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)沈福鑫所言，光伏企業(yè)的發(fā)展應(yīng)該順應(yīng)市場(chǎng)規(guī)律。“該死則死，而不應(yīng)該太多地顧及政府臉面。”

    那些我們耳熟能詳?shù)睦吓乒夥�企業(yè)家，彭小峰的巨人形象已然黯淡，下一個(gè)會(huì)輪到誰(shuí)呢？施正榮、苗連生、高紀(jì)凡……屈指可數(shù)。 我們不得不承認(rèn)，篩到最后的，才是強(qiáng)者。<